Oferta Nordea Bank Polska
Bliżej Luksemburga
Nordea Bank Polska umożliwi inwestowanie w fundusze zarejestrowane w Luksemburgu. Na razie dostępne będą trzy fundusze zarządzane przez Nordea Value Management i uzyskujące najlepsze wyniki: Global Value Fund, European Value Fund i North American Value Fund. Ostatni z nich od początku swojej działalności, czyli od 1997 roku, wypracował 281,61-procentową stopę zwrotu, a w ubiegłym roku dostał nagrodę S&P European Funds Award 2004 za najlepsze wyniki w swojej kategorii w ostatnich trzech i pięciu latach. Posiadacze jego jednostek powiększyli w tym czasie swoje aktywa odpowiednio o 29,80 i 84,04 proc.
Każdy z funduszy inwestuje minimum dwie trzecie swoich aktywów w akcje oraz inne prawa udziałowe spółek: European Value Fund z rynków europejskich, North American Value Fund - północnoamerykańskich, a Global Value Fund bez ograniczeń geograficznych, również na Dalekim Wschodzie, np. w Japonii.
- Opłata za zarządzanie funduszami będzie wynosiła 2,5 proc. w skali roku - mówi Piotr Bieńkuński, wicedyrektor Departamentu Bankowości Detalicznej Nordea Banku.
Jest to stawka niemal dwukrotnie niższa niż pobierana przez fundusze akcyjne zarejestrowane w kraju. Natomiast opłata dystrybucyjna będzie uzależniona od wartości środków wpłacanych do funduszu.
Jednostki European Value Fund, North American Value Fund i Global Value Fund będzie można kupować już pod koniec lutego w oddziałach banku Nordea. Minimalna wpłata wynosi 300 euro.
Fortis proponuje
Debiut umbrella fund
Inwestorzy mogą już kupować jednostki pierwszego funduszu parasolowego - posiadającego wydzielone subfundusze różniące się polityką inwestycyjną i wysokością opłat. Produkt oferuje Fortis FIO, utworzony przez Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych "Skarbiec".
Zgodnie z ustawodawstwem unijnym przenoszenie oszczędności między subfunduszami jest zwolnione z podatku od zysków kapitałowych. Towarzystwa liczą na to, że odpowiednie regulacje zostaną wprowadzone również w Polsce. - Tylko w takim wypadku wprowadzanie na rynek nowego produktu ma sens - podkreśla Zbigniew Jagiełło, prezes Pioneer Pekao TFI, które również rozważa przekształcenie własnych funduszy w fundusze parasolowe.
Fortis FIO jest funduszem typu white label. Oznacza to, że bank, zamiast zakładać własne TFI, zlecił utworzenie funduszy TFI Skarbiec. Aktywami zarządza jednak Fortis Securities Polska.
W skład Fortis FIO wchodzą dwa subfundusze: akcji oraz stabilnego wzrostu. Pierwsza wpłata na nowo otwierany subrejestr w obu subfunduszach powinna wynosić nie mniej niż 200 zł, a każda następna co najmniej 100 zł. Fundusz oferowany jest również jako indywidualne konto emerytalne. Jego jednostki można kupować w sieci oddziałów Fortis Banku. Do końca marca 2005 r. opłaty manipulacyjne są obniżone o 33 proc.
Hestia bez podatku
Pomnażaj zyski
Ergo Hestia docenia fundusze. W styczniu towarzystwo rozszerzyło ofertę o indywidualne ubezpieczenie na życie Pomnażaj Zyski, opracowane we współpracy z Bankiem BPH.
Klienci banku mogą oszczędzać w ramach funduszy utworzonych na potrzeby Hestii przez BPH TFI: stabilnego, zrównoważonego i dynamicznego. Zaletą wykupionej polisy jest nie tylko połączenie ubezpieczenia z inwestycją, ale również zwolnienie jej z podatku od zysków kapitałowych. - A gdyby świadczenie było wypłacane spadkobiercom, zwolnienie z podatku od spadku - dodaje Magda Jacoń z Ergo Hestii.
Wpłata na polisę jest jednorazowa i wynosi co najmniej 5 tys. zł. Opłata początkowa jest jednak wysoka, bo wynosi 6 proc. aktywów. Zwolnieni są z niej klienci, którzy wpłacą co najmniej 25 tys. zł. Posiadacze polis mogą też być obciążeni kosztami ryzyka ubezpieczeniowego, ale tylko wtedy, gdy stan rachunku spada poniżej wpłaconej składki. Wysokość opłaty za ryzyko jest uzależniona od wieku i płci klienta (patrz tabelka).
O podziale środków między poszczególnymi funduszami decyduje klient. W razie wątpliwości może jednak skorzystać z usług doradcy bankowego. W trakcie trwania umowy można przenosić aktywa między poszczególnymi funduszami.
Trzeba się jednak
liczyć z dodatkowymi kosztami, ponieważ tylko pierwsza konwersja w ciągu roku jest bezpłatna, opłata za kolejne wynosi 15 zł. Polisę można kupować w placówkach Banku BPH. Nie ma minimalnego czasu trwania umowy - można ją przerwać w dowolnym momencie.
Stopy zwrotu w procentach
*fundusz działa od 1.10.2003 r. Źródło: Fidelity.de
Bliżej Luksemburga
Nordea Bank Polska umożliwi inwestowanie w fundusze zarejestrowane w Luksemburgu. Na razie dostępne będą trzy fundusze zarządzane przez Nordea Value Management i uzyskujące najlepsze wyniki: Global Value Fund, European Value Fund i North American Value Fund. Ostatni z nich od początku swojej działalności, czyli od 1997 roku, wypracował 281,61-procentową stopę zwrotu, a w ubiegłym roku dostał nagrodę S&P European Funds Award 2004 za najlepsze wyniki w swojej kategorii w ostatnich trzech i pięciu latach. Posiadacze jego jednostek powiększyli w tym czasie swoje aktywa odpowiednio o 29,80 i 84,04 proc.
Każdy z funduszy inwestuje minimum dwie trzecie swoich aktywów w akcje oraz inne prawa udziałowe spółek: European Value Fund z rynków europejskich, North American Value Fund - północnoamerykańskich, a Global Value Fund bez ograniczeń geograficznych, również na Dalekim Wschodzie, np. w Japonii.
- Opłata za zarządzanie funduszami będzie wynosiła 2,5 proc. w skali roku - mówi Piotr Bieńkuński, wicedyrektor Departamentu Bankowości Detalicznej Nordea Banku.
Jest to stawka niemal dwukrotnie niższa niż pobierana przez fundusze akcyjne zarejestrowane w kraju. Natomiast opłata dystrybucyjna będzie uzależniona od wartości środków wpłacanych do funduszu.
Jednostki European Value Fund, North American Value Fund i Global Value Fund będzie można kupować już pod koniec lutego w oddziałach banku Nordea. Minimalna wpłata wynosi 300 euro.
Fortis proponuje
Debiut umbrella fund
Inwestorzy mogą już kupować jednostki pierwszego funduszu parasolowego - posiadającego wydzielone subfundusze różniące się polityką inwestycyjną i wysokością opłat. Produkt oferuje Fortis FIO, utworzony przez Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych "Skarbiec".
Zgodnie z ustawodawstwem unijnym przenoszenie oszczędności między subfunduszami jest zwolnione z podatku od zysków kapitałowych. Towarzystwa liczą na to, że odpowiednie regulacje zostaną wprowadzone również w Polsce. - Tylko w takim wypadku wprowadzanie na rynek nowego produktu ma sens - podkreśla Zbigniew Jagiełło, prezes Pioneer Pekao TFI, które również rozważa przekształcenie własnych funduszy w fundusze parasolowe.
Fortis FIO jest funduszem typu white label. Oznacza to, że bank, zamiast zakładać własne TFI, zlecił utworzenie funduszy TFI Skarbiec. Aktywami zarządza jednak Fortis Securities Polska.
W skład Fortis FIO wchodzą dwa subfundusze: akcji oraz stabilnego wzrostu. Pierwsza wpłata na nowo otwierany subrejestr w obu subfunduszach powinna wynosić nie mniej niż 200 zł, a każda następna co najmniej 100 zł. Fundusz oferowany jest również jako indywidualne konto emerytalne. Jego jednostki można kupować w sieci oddziałów Fortis Banku. Do końca marca 2005 r. opłaty manipulacyjne są obniżone o 33 proc.
Hestia bez podatku
Pomnażaj zyski
Ergo Hestia docenia fundusze. W styczniu towarzystwo rozszerzyło ofertę o indywidualne ubezpieczenie na życie Pomnażaj Zyski, opracowane we współpracy z Bankiem BPH.
Klienci banku mogą oszczędzać w ramach funduszy utworzonych na potrzeby Hestii przez BPH TFI: stabilnego, zrównoważonego i dynamicznego. Zaletą wykupionej polisy jest nie tylko połączenie ubezpieczenia z inwestycją, ale również zwolnienie jej z podatku od zysków kapitałowych. - A gdyby świadczenie było wypłacane spadkobiercom, zwolnienie z podatku od spadku - dodaje Magda Jacoń z Ergo Hestii.
Wpłata na polisę jest jednorazowa i wynosi co najmniej 5 tys. zł. Opłata początkowa jest jednak wysoka, bo wynosi 6 proc. aktywów. Zwolnieni są z niej klienci, którzy wpłacą co najmniej 25 tys. zł. Posiadacze polis mogą też być obciążeni kosztami ryzyka ubezpieczeniowego, ale tylko wtedy, gdy stan rachunku spada poniżej wpłaconej składki. Wysokość opłaty za ryzyko jest uzależniona od wieku i płci klienta (patrz tabelka).
O podziale środków między poszczególnymi funduszami decyduje klient. W razie wątpliwości może jednak skorzystać z usług doradcy bankowego. W trakcie trwania umowy można przenosić aktywa między poszczególnymi funduszami.
Trzeba się jednak
liczyć z dodatkowymi kosztami, ponieważ tylko pierwsza konwersja w ciągu roku jest bezpłatna, opłata za kolejne wynosi 15 zł. Polisę można kupować w placówkach Banku BPH. Nie ma minimalnego czasu trwania umowy - można ją przerwać w dowolnym momencie.
Stopy zwrotu w procentach
| rok | 3 lata | 5 lat | |
| European Value Fund | 15,75 | 20,57 | 25,66 |
| North American Value Fund | 6,98 | 29,80 | 84,04 |
| Global Value Fund* | 7,35 | - | - |
*fundusz działa od 1.10.2003 r. Źródło: Fidelity.de