Kredyt w eurojenach

Kredyt w eurojenach

Dodano:   /  Zmieniono: 
Chińskim samochodem do japońskiego bankupo europejski zasiłek dla bezrobotnych

Jacek Pałasiński
Michał Zieliński


W europejskich rękach za kilka lat pozostaną w Eurolandzie jedynie administracja, wspólna polityka rolna i pomoc społeczna. Przeciętny Europejczyk po posileniu się tanim wietnamskim jedzeniem wyprodukowanym z najdroższej brukwi świata będzie jeździł chińskim samochodem do japońskiego lub chińskiego banku po unijny zasiłek dla bezrobotnych. Przesada? Nie! Spasiona na subwencjach i świadczeniach społecznych Europa oddaje konkurentom prawie bez walki kolejne rynki. Przegrywa wojnę z Chinami na rynku standardowych dóbr konsumpcyjnych, a obywatele biednych krajów azjatyckich systematycznie przejmują rynek podstawowych usług. To jednak nie koniec - w ciągu kilku lat Azjaci zdominują także europejski rynek finansowy.

Świeże zbiory ryżu
Przed dziesięcioma laty japoński system bankowy był rozkładającym się trupem, zatruwającym całą gospodarkę światową. Sytuacja banków włączonych w japoński system wspierania coraz mniej rentownych czeboli była katastrofalna. Wartość złych długów, według szacunków niezależnych ekspertów, sięgnęła 20 proc. japońskiego PKB, a ogłoszone jesienią 1997 r. bankructwo Hokkaido Takushoku Bank o mało nie uruchomiło lawiny.
Japończycy, którzy byli w podobnej sytuacji do tej, w jakiej teraz znajdują się Europejczycy, wyszli jednak z opresji. Strach przed nacjonalizacją bankowych kolosów (bo i takie głosy pojawiły się wówczas w Japonii) zdopingował do działania takich ludzi jak 60-letni dziś Terunobu Maeda, prezes Mizuho Financial Group. W grudniu 2002 r. ogłosił on program restrukturyzacji: zwolnienia ludzi, cięcia płac i likwidacja wielu oddziałów miały przynieść obniżenie kosztów o 20 proc. Jednocześnie rząd Japonii - w przeciwieństwie do rządów państw europejskich - przestał się mieszać w bieżące funkcjonowanie systemu bankowego. W 2002 r. został przyjęty program zakładający 50-procentową redukcję nieściągalnych kredytów w ciągu trzech lat (ich wartość wynosiła wtedy - według oficjalnych danych - 26,8 bln jenów, czyli 6 proc. PKB). Na koniec ostatniego roku podatkowego wartość złych długów została zmniejszona o 72 proc., a ich udział w portfelach siedmiu największych banków spadł z 8,4 proc. do 2,9 proc. Banki te wykazały w ubiegłym roku zysk netto w wysokości 734 mld jenów (około 7,5 mld USD), mimo że jeszcze rok wcześniej miały stratę wynoszącą 638 mld jenów.
Rok 2004 miał dla Japonii znaczenie symboliczne: po dwudziestu latach Mizuho Financial Group, dysponujący aktywami wartymi prawie 1,3 bln USD, powrócił na pierwsze miejsce w rankingu Top 1000 World Banks, sporządzanego przez magazyn "Banker". Mizuho to po japońsku "świeże zbiory ryżu", ale żniwa rozpoczęły też inne banki z Kraju Kwitnącej Wiśni. Akcjonariusze Mitsubishi Tokyo Financial Group oraz UFJ Holdings Inc. podjęli właśnie decyzję o fuzji - w jej wyniku w październiku powstanie nowy największy bank świata, z aktywami w wysokości 1,8 bln USD, czyli niemal dwukrotnie większym niż kapitały najlepszych instytucji finansowych Stanów Zjednoczonych i Europy.
Za rok Mizuho Financial Group chce jako pierwszy japoński bank wejść na giełdę nowojorską, co wymaga dostosowania się do ostrych zasad rachunkowości, informacji, przejrzystości finansów. "Musimy się solidnie przygotować do nadchodzącej bitwy" - wyjaśnił motywy decyzji Terunobu Maeda. Wzmocnione japońskie banki już atakują Europę. Ów atak najbardziej odczuły banki niemieckie. 82 banki niemieckie znajdujące się wśród 1000 największych banków na świecie odnotowały straty w wysokości 306 mld euro. Przykładowo HypoVereinsbank stracił 2,7 mld euro, Commerzbank - 2,5 mld euro, Dresdner - 3,5 mld euro. Złą sytuację banków z Europy, objawiającą się alarmująco niskimi zyskami, pogłębił niski wzrost gospodarczy, a co za tym idzie - spadek popytu na kredyty, główne źródło zarobków instytucji bankowych, i spadek wysokości depozytów, a także niski poziom koncentracji usług finansowych. Koszty prowadzenia dziesięciu banków z 20 tys. pracowników są w oczywisty sposób o wiele wyższe niż jednego wielkiego banku z o połowę mniejszą liczbą pracowników.

Ekonomia polityczna
Europejskie banki są nadto uległe wobec polityków. Wartość kredytów nie do odzyskania, spadająca w Japonii, rośnie w Europie. W większości krajów eurolandu takich kredytów udzielono przeważnie pod naciskiem polityków. W tej sytuacji Europa nie jest w stanie wytrzymać agresywnej polityki konkurentów z Azji (w tym Mizuho Financial Group, Mitsubishi Tokyo Financial Group, China Construction Bank i Industrial and Commercial Bank of China) oraz USA, oferujących łatwiejsze i korzystniejsze kredyty. Ostatnia fuzja włoskiego UniCredito (obecnie UniCredit) z niemieckim HypoVereinsbank oraz hiszpańskiego BSCH z brytyjskim Abbey National to pierwsze istotne próby obrony Europy przed azjatycką (a także amerykańską) bankoinwazją.
Alternatywę "fuzje albo śmierć" dostrzegł m.in. 48-letni Alessandro Profumo, prezes UniCreditu, który w ciągu siedmiu lat z regionalnego włoskiego banku uczynił jedną z największych i najzyskowniejszych europejskich instytucji finansowych. Taka strategia wprowadziła również do pierwszej ligi nie liczące się na początku lat 90. banki hiszpańskie - Banco de Bilbao, kontrolowany przez baskijską rodzinę Ybarra, oraz Banco Santander, należący do rodziny Bot'n z Kantabrii. Po licznych przejęciach i fuzjach wyrosły one na czołowe banki w Europie i Ameryce Południowej - Banco Bilbao Vizcaya Argentaria (BBVA) oraz Banco Santander Central Hispano (BSCH).
Do większości nowych fuzji dochodzić będzie jednak nie między bankami w jednym kraju, lecz między bankami z różnych państw. O nowej tendencji świadczy to, że po raz pierwszy w historii między październikiem 2004 r. a marcem 2005 r. liczba międzynarodowych fuzji bankowych (143) przewyższyła liczbę fuzji wewnątrzkrajowych (133). Wspomniane połączenia hiszpańskiego BSCH z brytyjskim Abbey National i UniCreditu z HypoVereinsbankiem to początek fuzji nowego typu.

Fuzja z przeszkodami
W ciągu najbliższych miesięcy lub nawet tygodni dojdzie do kolejnych fuzji. Wśród kandydatów do podobnych operacji wymienia się jednym tchem cztery giganty - dwa niemieckie (Deutsche Bank i Commerzbank) oraz dwa francuskie (Societe Generale i BNP Paribas). Nie wiadomo jeszcze, czy to one będą "połykać", czy też będą "połykane". Włoski Banca Intesa pozazdrościł sukcesu UniCreditowi i ostatnio przeznaczył 3 mld euro na przejęcie banków w Europie Wschodniej i drugie tyle na zakupy w Turcji.
Ze względu na sztywne przepisy fuzje międzynarodowe były i nadal są na Starym Kontynencie bardzo trudne. Już kilka lat temu Profumo na jedną z narad ze współpracownikami przyszedł w średniowiecznym stroju, aby zademonstrować zacofanie włoskiego sektora bankowego i nadzorujących go państwowych urzędów. Ostatnio o sile "bankowego nacjonalizmu" przekonały się BBVA i holenderski ABN Amro, usiłując przejąć włoskie banki BNL i Antonveneta, a wcześniej Citigroup pragnąca przejąć Deutsche Bank. Banki centralne Banca dŐItalia i Bundesbank postawiły chętnym tak wiele przeszkód, że Citigroup zrezygnowała, a za BBVA i ABN musiała się ująć Komisja Europejska. Nawet to nie pomogło i Hiszpanie zrezygnowali w końcu lipca z prób wejścia na włoski rynek (Holendrzy wciąż chcą próbować). Niemcy nie bronili HypoVereinsbanku przed przejęciem przez Włochów z UniCredito tylko dlatego, że niemiecki bank znajdował się w dość kiepskiej sytuacji. Europejska obrona tożsamości banków to jednak ślepy zaułek. Europa ciągle jednak nie chce zrozumieć, że przyszłość jej bankowości leży w wielkich ponadnarodowych instytucjach kredytowych, zdolnych konkurować na rynkach międzynarodowych, choć nie na rynku globalnym, gdzie Europa nie zakłóci pojedynku o dominację między bankami amerykańskimi a azjatyckimi.

BANK CZĘSTOCHOWA?
Polskie banki nie będą się w stanie przeciwstawić ogólnoświatowej tendencji do wchodzenia w międzynarodowe alianse, chyba że "obrony Częstochowy" podejmą się politycy (już uczynili to posłowie PiS). Polskie "maleństwa" (może z wyjątkiem PKO BP, który też będzie musiał się wzmocnić, oraz, jak twierdzą niektórzy ekonomiści, jednym bankiem do obsługi transakcji budżetowych itp., takim jak BGK) albo dadzą się korzystnie wchłonąć, albo znikną. Przez najbliższych kilkanaście lat pozostaną być może sieci małych banków lokalnych, jak banki spółdzielcze. Klient powinien na tym skorzystać. Wielkie banki oferują większą liczbę produktów, a więc łatwiej im się zbliżyć do potrzeb klientów. Skorzysta na tym również "przedsiębiorstwo" Polska: sprawne banki przyciągną do naszego kraju kolejnych zagranicznych inwestorów, bo zasada cross-border obowiązuje także w gospodarce. Chyba że zwycięzcy jesiennych wyborów znów zaczną bredzić o "obronie polskości" naszych banków i spowodują straty, które uderzą nas wszystkich po kieszeniach.
Więcej możesz przeczytać w 33/2005 wydaniu tygodnika Wprost.

Archiwalne wydania tygodnika Wprost dostępne są w specjalnej ofercie WPROST PREMIUM oraz we wszystkich e-kioskach i w aplikacjach mobilnych App StoreGoogle Play.

Spis treści tygodnika Wprost nr 33/2005 (1185)

  • Na stronie21 sie 2005Nie chcemy być ciemniakami? To nie pozwólmy politykom wciskać sobie eurosocjalistycznej ciemnoty Jeżeli poziom zacofania narodu jest wprost proporcjonalny do gotowości kupowania przez licznych przedstawicieli tego narodu zapóźnionych...3
  • Skaner21 sie 2005KGB Polonusi z zakazem wjazdu do Polski Polscy politycy walczą o prawa naszych rodaków na Białorusi, tymczasem kilku czołowych działaczy tamtejszej Polonii ma lub miało w ostatnich latach... zakaz wjazdu do Polski, wystawiony przez nasze...6
  • Dossier21 sie 2005ZBIGNIEW RELIGA senator, kandydat na prezydenta RP "Aleksander Kwaśniewski jest troszeczkę w takiej sytuacji, że sam nie wie, co się dzieje" Radio Tok FM MICHAŁ LISTKIEWICZ prezes Polskiego Związku Piłki Nożnej "Jestem uczciwy"...7
  • Sawka czatuje21 sie 20058
  • Playback21 sie 200512
  • Poczta21 sie 2005MIŁOŚĆ PO FRANCUSKU Wbrew temu, co pisze Dariusz Baliszewski w artykule "Miłość po francusku" (nr 32), de Gaulle otrzymał rozkaz udania się na front wojny polsko-sowieckiej od swoich przełożonych i jako karny oficer rozkaz ten wykonał....12
  • Okiem barbarzyńcy - Parada kabaretów21 sie 2005"Kabaret" - zdaniem Tadeusza Sobolewskiego - pokazuje, że odwołanie się do zasad moralnych prowadzi do hitleryzmu Program drugi TVP w cyklu "Kocham kino" przypomniał "Kabaret". Emisja filmu - jak zawsze - została poprzedzona rozmową Grażyny...13
  • Z życia koalicji21 sie 2005POLSKA TO JEDNAK DZIWNY KRAJ. Zaginął nam prezydent i nic specjalnego się nie dzieje. Żadnego alarmu, podniecenia i poszukiwań. A może to dlatego, że tak naprawdę nikt nie chce, żeby się odnalazł? TO CHYBA JEDNAK POWAŻNIEJSZA SPRAWA, bo przecież...14
  • Z życia opozycji21 sie 2005ŚREDNIO CO DWIE GODZINY Antoni Macierewicz zmieniał listę wyborczą, którą zaszczyci swoją obecnością, swoją brodą oraz swoim przenikliwym spojrzeniem. Najpierw struchleli sympatycy PiS, bo padło na nich. Ostatkiem zdrowego rozsądku, bardzo...15
  • Nałęcz - Poniewieranie konstytucją21 sie 2005Proponując odpłatność za studia na uczelniach państwowych, rząd naruszył ustawę zasadniczą Dzięki częstym roszadom personalnym i bezpośredniemu przekazowi telewizyjnemu miliony Polaków znają każdy szczegół obejmowania urzędu przez premiera i...16
  • Fotoplastykon21 sie 200517
  • Służba bezpieczeństwa wyborów21 sie 2005Czy Ferdynand Rymarz, przewodniczący Państwowej Komisji Wyborczej, to agent PRL-owskiej bezpieki o pseudonimach Czarny i Fred? Gdy opinia publiczna dowiedziała się o istnieniu notatki kaprala SB sugerującej, że Andrzej Przewoźnik mógł być...18
  • Rachunek dla Merkel21 sie 2005Polscy politycy powinni żądać, aby roszczenia wypędzonych zostały przejęte przez państwo niemieckie i uregulowane ustawowo Teraźniejszość to tworzywo do obrabiania przeszłości. W rękach dobrego polityka może ona służyć przekreśleniu pamięci o...22
  • Agenci Cimoszewicza21 sie 2005Oficerowie ABW przeszukali mieszkanie Anny Jaruckiej bez zgody prokuratora Anna Jarucka, była asystentka marszałka Włodzimierza Cimoszewicza, będzie częstym gościem warszawskiej prokuratury" - doniosła triumfalnie sobotnia "Gazeta Wyborcza". "Jak...25
  • Dewarszawizacja Warszawy21 sie 200553 proc. mieszkańców stolicy nie urodziło się w tym mieście Dajcie mi swoich zmęczonych, biednych, wasze uciśnione masy pragnące oddychać wolnością". Taki napis widnieje na nowojorskiej Statui Wolności. Przez wieki była to pierwsza rzecz, jaką...28
  • Partia strachu21 sie 2005Obrońcom III RP udało się wmówić społeczeństwu, że najniebezpieczniejsze w polityce jest odwołanie się do moralności Nad Polską zawisła groźba - słyszymy z ust najbardziej znanych osobistości życia publicznego. Nie tylko oznajmiają o tym w...32
  • Rynek dla ludzi21 sie 2005Manifest Millera - polemika Lubię powiedzenie Fryderyka Engelsa, że "po wielkich klęskach wszystkie armie stają się niezwykle pojętne". I choć sytuacja podzielonej dziś polskiej lewicy nie jest aż tak zła, a SLD - w co głęboko wierzę - łapie...35
  • Zakon Cimoszewicza - polemika21 sie 2005Klęska grunwaldzka - polemika W najdzikszych snach nie przypuszczałem, że letnia zabawa publicystyczna "Faktu" w porównania obecnej kampanii prezydenckiej ze znanymi bitwami z historii wywoła tak pozbawioną luzu reakcję Tomasza Nałęcza....35
  • Giełda21 sie 2005Hossa Świat Leżakowanie biznesmenów Pracownicy oddziału austriackiego banku Sparkasse w Steiermarku mogą się poczuć jak w przedszkolu. Ich szefowie wygospodarowali bowiem w godzinach pracy dwudziestominutową przerwę na drzemkę. Pomysł...36
  • Ropne zapalenie21 sie 2005Droga benzyna spali naszą gospodarkę i nasze portfele Pięć złotych za litr benzyny już jesienią? To bardzo prawdopodobna prognoza. Jeśli tak się stanie, uszczuplimy - daj Boże, że tylko o kilka procent - swoje portfele nie tylko na stacjach...38
  • Kredyt w eurojenach21 sie 2005Chińskim samochodem do japońskiego bankupo europejski zasiłek dla bezrobotnych Jacek Pałasiński Michał Zieliński W europejskich rękach za kilka lat pozostaną w Eurolandzie jedynie administracja, wspólna polityka rolna i pomoc społeczna....42
  • Pięciu wspaniałych21 sie 2005Gwiazdy biznesu ruszyły na pomoc koncernom BMW, General Motors, Porsche, Nissan i Fiat Przemysł motoryzacyjny przypomina 80-letnią aktorkę po operacjach plastycznych, którą filmuje się przez specjalny filtr. Zdolności produkcyjne koncernów...46
  • 2 x 2 = 4 - Trzecia Japonia21 sie 2005Socjalizm, etatyzm i państwowe dyrygowanie to najlepsza droga do klęski gospodarczej Do oprawdy nie wiadomo, czy śmiać się, czy płakać, słuchając ostatnio o sukcesach dzielnych załóg w rokowaniach z nabywcami naszych wspaniałych przedsiębiorstw....50
  • Supersam21 sie 200552
  • Kombi dla wiernych21 sie 2005Ci, którzy kochają volkswageny, tego lata znowu mają szansę zapałać gorącym uczuciem - tym razem do nowego passata kombi. Dla najwierniejszych będzie to być może już piąty trwały związek, bo od 1973 r. to już piąta wersja tego jednego z...52
  • Zadzwoń, nagraj, wyświetl21 sie 2005Przyznawaną w Cannes prestiżową nagrodę GSM Association Award dla najlepszego telefonu komórkowego zdobył w tym roku Samsung SGH-D500. Ten model z wysuwaną klawiaturą ma m.in. wbudowany aparat fotograficzny o rozdzielczości 1,3 mln pikseli, kamerę...52
  • Dwa obrazy Sharpa21 sie 2005Pierwszy na świecie telewizor wyświetlający jednocześnie dwa obrazy przedstawił właśnie japoński koncern Sharp. Dzięki specjalnemu panelowi LCD ekran może równocześnie wyświetlać film i stronę internetową, które widać zależnie od kąta, pod którym...52
  • Nielegalny przewodnik Skiby21 sie 2005Jak z centralnej Polski dostać się nad morze i w miły sposób pozbyć się gotówki - tego nie znajdziesz w żadnym legalnym przewodniku Wyjeżdżamy z Warszawy w kierunku Gdańska. Najlepiej w niedzielę rano, bo to jedyny moment, kiedy w Warszawie nie...54
  • Przedmieście Paryża21 sie 200510 miejsc, które musisz zobaczyć Budrewicz odkrywa wyspę Reunion To chyba deja` vu: przecież znam to paryskie przedmieście! Leży ono co prawda kilkanaście tysięcy kilometrów od wieży Eiffla, ale przecież to Montparnasse z domieszką Dzielnicy...60
  • Reklama z kosmosu21 sie 2005Wielkie logo Coca-Coli na orbicie już za kilka lat może zasłonić Księżyc Wielki Wóz przyozdobiony złotymi łukami McDonald`s? Wielka Niedźwiedzica przesłonięta przez logo Coca-Coli? Księżyc zakryty znakiem Nike? Już za kilka lat tak może wyglądać...63
  • Powstanie gdańskie21 sie 200516 sierpnia 1980 r. bezpieka przegrała z "Solidarnością" W czwartek rano, 14 sierpnia 1980 r., w Stoczni Gdańskiej im. Lenina proklamowano strajk. Działacze Wolnych Związków Zawodowych Wybrzeża: Jerzy Borowczak, Bogdan Felski i Ludwik Prądziński,...64
  • Know-how21 sie 2005Mnożenie lemurów Dwa nowe gatunki lemurów odkryli badacze z Niemiec i Madagaskaru. Dokładne analizy wykazały, że grupa tych zwierząt uważana do tej pory za jednorodną genetycznie to dwa odrębne gatunki - Mirza coquereli i Mirza zaza...68
  • Kłamstwo sanatoryjne21 sie 2005100 milionów dolarów topimy co roku w sanatoryjnej borowinie70
  • Dżungla inteligentów21 sie 2005Zwierzęta potrafią się uczyć na cudzych błędach Ludzi odróżnia od zwierząt posługiwanie się narzędziami - twierdził brytyjski paleontolog Louis Leakey zaledwie 50 lat temu. Wkrótce okazało się jednak, że tę umiejętność mają szympansy, wydry, a...78
  • Bez granic21 sie 2005Papież antyfanatyzmu Benedykt XVI idzie śladami Jana Pawła II. Podczas swej pierwszej podróży zagranicznej do Kolonii na Światowe Dni Młodzieży papież zamierza się spotkać z przedstawicielami żydów i muzułmanów. Chce w ten...80
  • Restauracja nomenklatury21 sie 2005Na arenie międzynarodowej Rosja zdegradowała swe reakcje do gangsterskich demonstracji - jak w wypadku Polski Zachód wolał konsumować korzyści o charakterze geopolitycznym, które osiągnął dzięki pieriestrojce, niż eliminować w Rosji i na...82
  • Ariel de Gaulle21 sie 2005Izraelczycy opuszczają terytoria palestyńskie, by zyskać pokój, jak kiedyś Francuzi opuścili Algierię Nie jest wcale pewne, czy interes palestyński powstrzyma krwawe instynkty terrorystów. Wprawdzie Abu Mazen zapewnia, że mieszkańcy Strefy Gazy...86
  • Wyspy wojny21 sie 2005Niewielkie kawałki skał mogą we wschodniej Azji wywołać wojnę Pierwsza z wysp jest wielkości łóżka i wystaje nad poziom morza 7,5 cm. Druga ma rozmiar małej sypialni i jest wyższa od pierwszej. Wyspy Okinotori na Morzu Wschodniochińskim położone...90
  • Menu21 sie 2005KRÓTKO PO WOLSKU Pożycie sąsiedzkie Czasami człowiek tęskni za starymi czasami, epoką, kiedy standardy pożycia sąsiedzkiego wytyczał serial "Czterej pancerni", gdzie każdy kochał się z każdym niezależnie od narodowości: Janek z...92
  • Recenzje21 sie 200594
  • Zwyczajny film o zabijaniu21 sie 2005*** Podobieństwo tego filmu do horroru z 1953 r. o tym samym tytule ("House of Wax") jest raczej powierzchowne, za to wiele łączy go z dawno opadłą już - i wykpioną w "Krzyku" - falą takich slasherów, jak "Halloween",...94
  • Dziennikarski paw21 sie 2005*Podobno Jerzy Kulej, komentując kiedyś jedną z walk, stwierdził, że bokserzy wkładają w nią tyle serca, ile aktorki porno w dialogi. Produkcja telewizji polskiej "Czwarta władza" dowodzi, że nie tylko w aktorstwo, ale też w reżyserię i...94
  • Odlot Dolota21 sie 2005****Kolejna komputerowa animacja, tym razem brytyjska, rozgrywa się w realiach II wojny światowej w elitarnej jednostce Królewskiej Służby Gołębi Pocztowych. Podniebne asy przestworzy dziesiątkowane są nad kanałem La Manche przez bezlitosne i...94
  • Ewolucja kontrolowana21 sie 2005**** Jeśli dziesięć lat temu Oasis z Manchesteru smakował jak alpaga pita w parku przy muzyce Beatlesów z radia tranzystorowego, to Supergrass z Oxfordshire - by pozostać przy winnych porównaniach - miał, wraz z "I Should Coco", aromat...94
  • Live Polska21 sie 2005Za najlepszą w Europie uchodzi polska publiczność rockowa Mogę odwołać koncert wszędzie, ale nie w Polsce" - mówi Max Cavallera, wokalista znanej grupy Soulfly. Nie byłoby w tym nic dziwnego, gdyby nie to, że Cavallera miał tak wysoką gorączkę,...96
  • Cesarz kina21 sie 2005Akira Kurosawa ignorował podział na kulturę Wschodu i Zachodu Po triumfie "Rashomona" uznano go za największe objawienie w kinie światowym. Po klęsce "Dodes`ka-den" próbował popełnić samobójstwo. Podniósł się i nakręcił "Sobowtóra" i "Rana"....100
  • Ueorgan Ludu21 sie 2005Jesteśmy niezawodnym ogniwem UE, ale bigosu nie oddamy TRYBUNA PRZYMIERZA MIĘDZY DAWNYMI A MŁODYMI Nr 33(148) Rok wyd. 4 WARSZAWA, poniedziałek 15 sierpnia 2005 r. Cena + VAT + ZUS + akcyza WEZWANIE DO ZAPŁATY Wzywa się wszystkich, którzy w...104
  • Skibą w mur - Powroty nałogowców21 sie 2005Posłowanie wciąga bardziej niż wóda i papierosy Do najbardziej uciążliwych i szkodliwych dla człowieka nałogów medycyna zalicza narkotyzowanie się, obżarstwo, alkoholizm, palenie papierosów i startowanie do Sejmu. Trzy pierwsze nałogi są dość...106